Co odróżnia DEX od CEX? Dogłębne omówienie handlowców i programistów kryptowalut

Zdecentralizowane giełdy lub DEX, jak popularnie nazywane, są jednym z najgorętszych tematów w przestrzeni kryptowalut w 2023 roku, wyrastając z niszowych niejasności już w 2023 r., Aby pochwalić się miliardami dolarów w dziennych wolumenach w setkach par kryptowalut w tym roku.

Korzyści są wielorakie w porównaniu z „CEX”, jak nazywa się ich scentralizowane odpowiedniki. Obrót bez powiernictwa, niskie opłaty, pełna kontrola nad transferami środków i brak zgodności z KYC oznaczają, że środowisko handlowe bardziej odpowiada etosowi kryptowalut: prywatności, integracji i finansów, które nie są kontrolowane przez żadne państwo ani firmę.

Popyt na DEX-y – pomimo spadku wolumenu w ciągu ostatnich kilku miesięcy – tylko wzrósł, a nawet uwydatnił się wraz z kłopotami prawnymi, z którymi borykały się w październiku BitMEX i OKEx, dwie największe giełdy kryptowalut pod względem wolumenu. I chociaż klienci BitMEX nie widzieli większych problemów, klienci OKEx zostali uderzeni przez firmę, która wstrzymała wszystkie wypłaty na początku października (nadal nie są aktywni, miesiąc później).

Korzystanie z DEX całkowicie pozwala uniknąć tego scenariusza. Są bezpieczne; mieć możliwość kontrolowania własnego bezpieczeństwa w przeciwieństwie do polegania na zdolności giełdy do zapobiegania włamaniom; tani, bez opłat za wpłaty / wypłaty; wygodny, z szybką realizacją transakcji i niskim poślizgiem; i łatwe do wymiany bezpośrednio w portfelu bez konieczności rejestracji konta

Chociaż Uniswap stał się najpopularniejszym DEXem zarówno przez użytkowników, jak i wolumeny, niektóre nowe DEX już robią duże ruchy.

Obejmują one Tokenlon, szybka i bezpieczna zdecentralizowana giełda obsługiwana przez protokół 0x wykorzystuje architekturę Request’s For Quote (RFQ), aby zapewnić masom zdecentralizowaną płynność, Matcha, znana również jako „Robinhood of DEXs” zbudowana przez protokół 0x, który agreguje płynność z 0x, Uniswap, Kyber oraz Curve, wiodącego animatora rynku zapytań ofertowych, który zapewnia inwestorom DeFi najlepszą cenę przy każdej zamianie tokenów.

Trendy w zdecentralizowanej przestrzeni handlowej

Interesariusze DEX powiedzieli CryptoSlate o różnych funkcjach handlowych, które sprawiają, że DEX to najlepsza konkurencja na przyszłość, w tym o tym, jak ich obecność pomaga szerszemu ruchowi DeFi.

Lucas Huang, Head of Growth w Tokenlon, powiedział, że „Samodzielność i łatwość użytkowania będą podstawową konkurencyjnością DEX. Dzięki zdecentralizowanemu handlowi użytkownicy zarządzają swoimi kluczami prywatnymi bez obawy o włamania do scentralizowanej giełdy lub ryzyka kontrahenta ”.

– dodał Huang,

„W miarę pojawiania się coraz bardziej zdecentralizowanych przypadków użycia finansów, coraz więcej użytkowników zacznie trzymać swoje środki w portfelach. DEXs pozwala traderom handlować bezpośrednio z portfela, bez konieczności wpłaty lub wypłaty. Chociaż scentralizowane giełdy mają swoją przewagę, nie mogą konkurować z DEX-ami na tych dwóch frontach ”.

Korzyści nie ograniczają się do dostępności dla nowych handlowców, jak zauważył Clay Robbins, szef rozwoju 0x Labs. „Trzy największe cechy, które naszym zdaniem wyróżniają DEX to globalna dostępność, handel bez depozytu powierniczego i dostęp do dowolnego tokenizowanego rynku” – powiedział Robbins.

On dodał:

„Oferując bezpieczniejszy, tańszy i bezproblemowy sposób wymiany jakiejkolwiek formy wartości, wierzymy, że zdecentralizowany handel pomoże zbudować fundament przyszłego DeFi obok innych elementów, takich jak kredyt”.

Shane Hong, szef marketingu w KyberSwap, wtrącił się własnymi myślami: „Zdecentralizowany handel, który nie podlega nadzorowi, jest niezmienny i odporny na cenzurę, pozwala użytkownikom naprawdę posiadać swoje aktywa („ być własnym bankiem ”), podczas gdy przekazywanie wartości w bezpieczny i przejrzysty sposób, z których wszystkie podtrzymują główny etos zdecentralizowanych finansów (DeFi). ”

„Kluczowe funkcje handlowe w przyszłości musiałyby uwzględniać łatwość wprowadzania nowych podmiotów na platformę DeFi. Obejmuje to lepszy interfejs użytkownika / UX, przystępne cenowo platformy typu fiat na rampach, solidniejsze mechanizmy bezpieczeństwa, łatwiejsze zarządzanie kluczami prywatnymi i frazami wyjściowymi oraz optymalne pozyskiwanie płynności w łańcuchu z protokołów, takich jak Kyber Network ”- powiedział w oświadczeniu dla CryptoSlate.

Handlowcy o najważniejszych dla nich funkcjach

Zespoły DEX rozmawiały z traderami, którzy korzystali z ich platform, o tym, jakie funkcje i elementy sprawiają, że handel rozwiązaniami nie-powierniczymi jest lepszy niż korzystanie z CEX.

Przedsiębiorca, który chciał zachować anonimowość, powiedział: „Bezpieczeństwo nie jest dla mnie najważniejszym czynnikiem. Korzystam ze scentralizowanej wymiany od kilku lat i nie spotkałem się ze zdarzeniem utraty aktywów. Jednak wygoda zdecentralizowanych giełd jest istotną zaletą. Ponieważ brałem udział w wydobywaniu DeFi, moje tokeny są przechowywane w moim portfelu. Kiedy chcę handlować, mogę handlować bezpośrednio w portfelu bez przechodzenia na scentralizowane giełdy ”.

Nie tylko uczestnicy handlu detalicznego z bukietami. Profesjonalny animator rynku – osoba fizyczna lub podmiot wykorzystujący algorytmy do ciągłego dostarczania płynności rynkowi – pracujący na Tokenlon powiedział: „W przypadku niektórych par handlowych płynność na DEX jest już porównywalna z płynnością na giełdach scentralizowanych. Tworzymy rynek zarówno na DEX, jak i CEX, więc w tym roku byliśmy świadkami niesamowitej poprawy płynności DEX. ”

Dodali:

„Uważamy, że trend będzie się utrzymywał, a inwestorzy handlujący na DEX nie będą już musieli wkrótce poświęcać płynności”.

Nadal istnieją obawy dotyczące bezpieczeństwa

Pomimo wielu korzyści płynących z używania DEX, obawy dotyczące bezpieczeństwa nadal stanowią część niszowej branży. W większości przypadków jest to częściowo spowodowane złym kodem, na przykład atakującym wykorzystującym błąd lub nieuczciwym programistą powodującym „ciągnięcie za dywan”.

„Warto wspomnieć, że zdecentralizowane giełdy, podobnie jak inne produkty DeFi, mogą wiązać się z ryzykiem technicznym / kodowym. Dlatego przed użyciem zdecentralizowanych produktów finansowych użytkownicy powinni dołożyć wszelkich starań, aby skorzystać z tych, które zostały poddane audytowi przez renomowaną firmę ochroniarską i od jakiegoś czasu są testowane na rynku ”- powiedział Huang z firmy Tokenlon.

Robbins z 0x Labs podziela zdanie:

„Rzeczy takie jak bezpieczeństwo inteligentnych kontraktów nadal stanowią bardzo realne zagrożenie dla funduszy użytkowników, a przestrzeń kosmiczna będzie wymagała ustalenia zestawu najlepszych praktyk, aby zapewnić solidne audyty i bezpieczne wdrażanie inteligentnych kontraktów, które mogą zmienić saldo użytkowników”.

Ale jedno jest pewne: DEX przybył i zostanie tutaj.